האם אמזון תרכוש את רשת הקמעונאות האמריקאית JCPenney (שהודיעה על פשיטת רגל במהלך משבר הקורונה)?
יש מצב שכן ואלו חדשות מרעישות לשוק הריטייל (ולדעתי גם לשוק ההון) האמריקאי והעולמי. אין ספק שמי שיוצאת חזקה, רעבה ואגרסיבית יותר ממשבר הקורונה היא אמזון! החברה צפויה להציג רבעון 2 מטורף! כאשר כל השירותים שלה צפויים להציג צמיחה דרמטית – גם בשירותי הענן AWS (בגלל הצמיחה המטורפת בצריכת אינטרנט), גם במכשור הדיגיטלי – אקו, אלקסה, בית חכם וכו’ (בגלל העובדה שמרבית העולם היה תקוע בבית), גם ב-WholeFoods, גם במועדון הלקוחות שלה Prime (מס’ מקורות בארה”ב דיווחו שהמועדון נהנה מגידול דו ספרתי במצטרפים במהלך הקורונה) וכמובן כמובן בכל הנוגע לפעילות האיקומרס באתר amazon.com.
אם אכן אמזון תחליט ללכת למהלך כזה של רכישת JCPenney, אני מעריך שיקרו מספר דברים:
- שוק הריטייל האמריקאי יכנס לסחרור, כניסה של אמזון לקניונים ומרכזי קניות בכזה היקף משמעותי תייצר תחרות עזה של חדשנות ושל ציפיות מצד הצרכנים. קמעונאים שגם ככה “התנדנדו” בין פשיטת רגל להישרדות ידחקו עוד יותר לקצה וגל פשיטות הרגל יואץ
- אמזון תשנה את JCPenny בצורה משמעותית ותשתמש בה כמנוע הפצה חזק ל-Private Label אופנה שלה, שלא מתרומם מספיק בפעילות האיקומרס. אולי גם תציע חלק מהמדפים כ”עוד רצפת מכירה להשכרה” לקמעונאי ריטייל מסוימים שכבר מוכרים ב-amazon.com
- לרגולטור האמריקאי לא יהיה מנוס מלהחליט על פיצול אמזון לשתי חברות (אולי אפילו שלוש) – amazon.com, יחד עם WholeFoods ושאר פעילות הריטייל כחברה אחת ו-AWS יחד עם פעילות התוכנה והחומרה כפעילות אחרת. מה שיוביל להצפת ערך מטורפת לאיש שהוא גם ככה העשיר ביותר בעולם (בפער) ג’ף בזוס (מייסד אמזון) ולכך שתוך 4-5 שנים מהיום שתי החברות בעלות השווי הגדול ביותר בעולם יהיו AWS (או איך שלא יקראו לפעילות הענן והמחשוב המפוצלת של אמזון) ו-Amazon.com (או איך שלא יקראו לפעילות הריטייל שלה)
יהיה מעניין לדעת האם אמזון תלך על זה? כיצד זה ישפיע על הכלכלה העולמית בכלל ולשוק הריטייל בפרט? ולא פחות מעניין – האם יש מקום למהלך דומה גם בישראל? ואם כן – מצד מי?
אם מעניין אתכם לקרוא מתוך כתבה של Investorplace.com בנושא »
